Тел.факс: +7(831)437-66-01
Факторинг  Конверсионные операции 

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 [ 68 ] 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100

МИ оценками. Вместе с тем в отсутствие новостей фундаментальный и технический анализы влолне могут играть роль эффективной основы для принятия решений. Но голый техницизм или фундаментализм, т.е. подход, применяемый без учета новостных факторов, скорее всего будет носить ущербный характер. И эта ущербность будет проявляться именно в моменты возникновения неожиданных новостей.

Игра по новостям может быть вполне плодотворной при условии накопления трейдером необходимого опыта, экономических знаний и развития умения ощущать психологическое дыхание рынка.

10.3. ИГРА ПО СЛУЧАЙНЫМ ЧИСЛАМ

По существу это игра в орлянку в расчете на удачу.

Мы рассмотрим ниже два методических приема с использованием случайных чисел: игру прямую и от обратного .

Особо подчеркнем, что данная техника может быть рекомендована только при одном условии: когда рынок в течение какого-то временного периода (день, час) застыл , уснул , замер . Именно летаргическое состояние рынка и служит сигналом для открытия позиции.

Ситуация относительной недвижимости цен привлекательна с двух точек зрения.

Во-первых, спрэды становятся минимальными, сокращаясь буквально до нескольких пунктов. Борьба между заклятыми друзьями в рынке, т.е. быками и медведями , которые жить не могут друг без друга, проходит крайне вяло или вообще отсутствует, и никто из внешних наблюдателей доподлинно не знает, куда рынок потом двинет. Трейдер-индивидуал, открывая позицию малым лотом в условиях спокойного рынка; автоматически экономит около 10 пунктов.

Во-вторых, накопленная рынком энергия ожидания, как правило, разряжается в мощных ценовых выбросах. Это уже



50%-ный шанс быстрого получения значительной прибыли. А если игрок окажется удачлив, то закон арксинуса может открыть и более заманчивые горизонты. Обратимся к технике игры.

Прямая игра

Сформулируем задачу трейдера так, как она представляется с точки зрения теории вероятности. Как отмечалось выше, поле элементарных событий содержит два равноценных элемента, что, следовательно, дает соотношение вероятностей исходов 50:50.

Принципиально верно выполнить это условие можно по крайней мере двумя способами:

1) через понятие Stop-loss;

2) через понятие Stop-profit. Рассмотрим оба эти способа подробнее.

1. Игра по Stop-loss.

Когда рынок после спячки придет в движение, то нужная нам дихотомия, т.е. два единственно возможных варианта развития событий, это:

а) Stop-loss сработает, что будет означать заранее установленный размер убытка;

б) Stop-loss не сработает, что будет означать какую-то пока неопределенную прибыль.

Инью варианты взаимоисключающих исходов отсутствуют: установленный предел максимальных потерь либо сработает, либо нет. Этот предел трейдер задает изначально. А вот о конкретных размерах прибыли ничего определенного сказать нельзя, поскольку последняя будет зависеть от того, когда по ходу игры трейдер закроет свою выигрышную позицию. Прибыль может фиксироваться при условии достижения любого положительного результата.

2. Игра по Stop-profit.

Для этого случая движения рынка после спячки нужная нам дихотомия могла бы выглядеть так:

а) Stop-profit сработает, что будет означать заранее установленный размер прибыли;



б) Stop-profit не сработает, что будет означать убыток, но не больше максимально допустимого.

И здесь других исходов быть не может. Уровень Stop-profit устанавливается трейдером. А о конкретных размерах убытка ничего определенного, кроме того, что он не превысит Stop-loss, более сказать нельзя, поскольку он будет зависеть от того, насколько раньше отведенного лимита потерь трейдер закроет свою проигрышную позицию.

Как видим, не все зависит от случая. Кое-что остается на усмотрение трейдера.

Рассмотрим пример игры на конкретном графике. Порядок действий может быть таким.

Примем первое правило: о случайных числах (откуда их брать и как использовать). Они будут подавать нам сигналы о направлении открытия позиций. Заметим, что здесь у трейдера широкое поле деятельности. В качестве случайных чисел можно взять те, что приведены в существующих таблицах, либо самим генерировать их с помощью компьютерных программ. Но это далеко не единственный способ получения команд на открытие позиции. Например, столь же случайным будет результат по правилу открывать позицию в нужных точках всегда только вверх или всегда только вниз . Можно принять за основу и любую другую регулярную последовательность, которая накладывается на случайные движения рынка. Скажем, вверх - вниз - вверх - вниз - вверх и т.д. (или то же, но с первым шагом вниз ). Или два раза вверх - два раза вниз . Все эти варианты не имеют принципиального различия, поскольку координата открытия позиции всегда будет расположена случайно.

Для простоты изберем в качестве правила открытия позиции прицел постоянный : только и всегда вверх.

Второе правило: операциональное определение понятие спящий рынок. Здесь в качестве критерия можно использовать один из двух параметров (или их комбинацию): какие-то минимальные величины спрэда или дельты между максимальным и минимальным движением рынка за единицу времени. В данном примере мы решим так: когда ры-



1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 [ 68 ] 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100