Итак, Шаг 1:

демонстрирует сильное вертикальное движение,

является единственным шагом, не управляемым ценой,

предлагает самые выгодные торговые юзможности, представляет дисбаланс рьшка - большое перемещение капитала из рьшка или в рьшок

Шаг 2

Вертикальное движение не может длиться бесконечно. Что-то заставит цену остановиться и приведет нас ко второму шагу, который наступает, когда вертикальное движение уйдет в каком-то направлении достаточно далеко, чтобы перестать привлекать дополнительных продавцов (цена слишком низкая) или покупателей (цена слишком высока) - покупка или продажа прекращается. Шаг 2 начинается с бара, который не устанавливает новый минимум - период F на Рис. 71. Обычно, он отмечается формацией 4x4.

Рис. 71 вы видите такую формацию 4x4, проявившуюся на дне торгового диапазона. Другими словами, второй шаг останавливает направленное движение и начинает строить первое стандартное отклонение.

ШагЗ

После окончания вертикального движения начинается период развертывания, который является третьим шагом рьшочной активности. На третьем шаге рьшок двигается горизонтально, выстраивая пфвое стандартное отклонение с одного из iqacB начального диапазона шага 1. Большая часть торговли имеет место в середине диапазона - экстремумы цены были кратко протестированы, но отвфгнуты, либо как слишком низкие, либо как слишком высокие. На этих уровнях торговля незначительна.

На этом шаге, (см. Рис. 72), в процессе развертывания и отката, рьшок, обычно, не достигает уровня, с которого началось вертикальное движение. Вместо этого, развивается только один край, что дает в итоге р-образный или Ь-образный профиль. В норме, этот шаг продолжается до тех пор, пока не будет сформирована колоколообразная кривая с хорошо различимой модой.

Когда данные сконцентрированы у вфхнего края диапазона, профиль называется 3-2-1 ввфх или р-профиль. (См. Рис. 73, слева). Если же, большая часть данных расположена у нижнего края, то профиль напоминает букву b (би) и называется 3-2-1 вниз . (См. Рис. 73, справа). Числа относятся к номфу стандартной девиации: 1-говорит, где 67% данных фуппируются вокруг моды, 2 - более тонкая секция, содфжащая второе стандартное отклонение и 3 - очень тонкие хвосты.

Можете вы идентифицировать все третьи шаги на Рис. 74? Пунктирная линия очфчивает район с совфшенньм Ь-профилем, а непрфьшная - р-профиль. Когда оба профиля b и р на Рис. 74 обьединяются, они формируют одно большее движение, которое, в итоге, дает колоколообразную кривую, приюдящую к заключительному шагу рьшочной активности, шагу 4.

Step 3 in the Cycle of Market Activity

Рис. 72 Шаг 3 в цикле рыночной активности

The 3-2-1 Up- The р Profile Shape

The 3-2-1 Down- The b Profile Shape

Рис. 73 Слева р-Профиль 3-2-1 вверх, справа - Ь-профиль 3-2-1 вниз

Step 3 of Market Activity: The p and b Shapes

mia iisie

11517 115 11515 1ISI4 1И1Э 1I5IZ IKIt llSfO 11*31 1IO0 1I 9 1U28 11427 11436 11435 11424 11433 11432 11431 Il42fl 11419 11418 1141/ 11416 1I41S 11414 11413 11412 11411 1I41B 11419 1141II 11417 1I№

b- shape

, tJI L

с * an i El ВС ~t It BE i

za ВС в

trt в

tBEF С

lEF С

EF CI

lEF CI

EF I

CO CO

411 шЬ

IX tVl Ub

* tCD с Я

CO [ CI

ftl CD ir tl

: Ml CO tEF СЯ III и

CR IJ tLHHP

p- shape

10 10 10 10 10 10 10 1010 10 10 19 19 19 19 19 19 19 19 19 19 19 20 20 20 20 20 20 20

Рис. 74 Шаг 3 в цикле рыночной активности: р- и Ь-профили

Шаг 4

На четвертом шаге рыночной активности, рынок пьггается сформировать колоколообразную кривую на всем диапазоне шага 1. По мере этого, мода начинает сдвигаться с края диапазона к его центру. (См. Рис. 75) Таким образом, первое стандартное отклонение сдвигается к середине диапазона, начавшегося шагом 1, и комбинированный профиль формирует колокол .

Когда данные собираются в колоколообразную кривую, она преобразует себя в 3-1-3-профиль или D-профиль (см. Рис. 76). Числа относятся к стандартному отклонению. (Конечно, второе стандартное отклонение также присутствует в D-профиле, однако форма 3-2-1-2-3 будет слишком громоздкой.)

Завершение четыреушагов

Рис. 77 комбинирует все бары, начштающиеся с периода В в день 15 до конца всей торговли (в том числе и на постмаркете). По завершении профиля, из моды происходит новое движение наверх, давая начало новому шагу 1.

Поскольку вы можете сделать наибольшую прибыль на шаге 1, необходимо особешо внимательно исследовать поздние стадии шагов 3 и 4, которые, рано или поздно, приведут к шагу 1.

Давайте взглянем на эту концепцию чфез простую 60-минутную диаграмму. Рис. 78 представляет собой часовую столбцовую диаграмму IBM. Можете ли вы здесь визуализировать Ь, р и D профили и различные шаги рьшочной активности?