Проблема выбора обмена валют или трансляции валют

Несмотря на решение по делу Marine Midland Управление налоговых сборов не перестает утверждать, что нет необходимости отказываться от существующей практики рассматривать трансляционные корректировки по несбалансированным позициям при учете, налогов. И действительно, Временное положение подчеркивает, что любые попытки рассмотрения курсовых прибылей и убытков по несбалансированным позициям только в случае обмена иностранных валют на фунты стерлингов создают серьезные проблемы идентификации как для налогоплательщиков, так и для Управления.

Таким образом, похоже, что Управление придерживается той точки зрения, что из практических соображений было бы предпочтительно продолжать рассматривать трансляционные корректировки по несбалансированным позициям для учета налогов. Необходимо, однако, отметить, что существующее пре-цендентное право не препятствует тому, чтобы налогоплательщики облагались налогом на базе валютного обмена, если они это находят предпочтительным.

Проблема прироста капитала

Временное положение главным образом рассматривает вопрос расчета налогооблагаемой спекулятивной прибыли, а не налога на реализованный прирост капитала. Тем не менее в

Случай 5 в табл. 19.1 похож на случай 4, за исключением того, что чистая курсовая разница от статей капитала является прибылью, тогда как чистая курсовая разница по счету прибылей и убытков - убытком. И снова в этом случае не требуется корректировки при расчете облагаемой налогом спекулятивной прибыли, так как чистый прирост капитала был более чем компенсирован курсовыми убытками по текущим статьям, поэтому дополнительной корректировки по статьям капитала не требуется. Читатель может убедиться в этом, используя пример 4 и предположив, что фунт стерлингов не ослабевает , а усиливается .

В заключение необходимо отметить, что величина любой налоговой корректировки ограничена в каждом из случаев кредитом или дебетом чистых курсовых разниц в счете прибылей и убытков. Применительно к табл. 19.1 это значит, что величина налоговой корректировки в столбце Г не может быть больше, чем показатель в столбце В.

Положение о системе налогообложения (февраль 1987 г.)

После публикации Временного положения о системе налогообложения и обсуждения его содержания Управление налоговых сборов получило 28 отзывов от основных представительных органов и других заинтересованных организаций. С учетом полученных замечаний и комментариев Управление налоговых сборов выпустило полное Положение о системе налогообложения, заменивщее Временное положение. Подход Управления к различению капитала и дохода и к вопросу об обмене и трансляции вают остался по существу тем же самым, что и в первоначальном Временном положении.

Различение капитала и дохода и расчет спекулятивной прибыли

Полное Положение подчеркивает, что различие Между долгосрочными и текущими обязательствами опирается на принципы, признанные в налоговом прецедентном праве, и еще раз повторяет свою точку зрения о том, что в деле Marine Midland рассматриваемые обязательства по своему характеру являлись статьями капитала. Однако Положение Управления налоговых сборов не противоречит решению по делу Marine Midland и собственному Временному положению и признает, что не имеет значения, является ли заем долгосрочным или текущим обязательством, когда соблюдается принцип полного соответствия.

В целом, примеры, приводимые в Положении, те же самые, что и рассмотренные нами ранее примеры из Временного положения. Основные дополнения касаются принципов приведения в соответствие, когда операции предполагают использование более чем одной валюты, а также когда соответствие рассматривается по хеджирующим сделкам. Эти варианты показаны в случаях 6 и 7 в табл. 19.2 с использованием тех же методов анализа, что и в табл. 19.1, являющейся иллюстрацией примеров из Временного положения.

нем подчеркивается, что статьи капитала, исключенные из результатов спекулятивных операций, облагаются налогом в соответствии с существующим законодательством о налогообложении реализованного прироста капитала.

Таблица 19.2 Анализ вариантов налоговых корректировок

Чистая курсовая разница по текущим статьям

Чистая курсовая Чистая курсовая разница по стать- разница в счете ям капитала прибылей и

убытков

Налоговая корректировка при расчете спекулятивной прибыли

Прибыль 7000 ф. ст. на капитал в немецких марках

а) Прибыль 33 000 ф. ст. на капитал в немецких марках

б) Убытки

50 ООО ф. ст. на капитал в долларах

Прибыль Вычесть

40 000 ф. ст. 33 000 ф. ст.

на капитал

в немецких марках

Убытки Прибавить

50 000 ф. ст 50 000 ф. ст

на капитал -

в долларах

7. Убытки 30 000 ф. ст.

а) Убытки 120 000 ф. ст.

б) Прибыль от форвардного валютного контракта в 100 000 ф. ст.

Убытки

50 000 ф. ст.

Прибавить

17 000 ф. ст, 20 000 о. ст

Случай 6 в табл. 19.2 демонстрирует подход Управления налоговых сборов к ситуации использования в сделках более чем одной валюты; здесь каждая валюта должна рассматриваться отдельно. Так, убытки в 50 ООО ф. ст. по долларовому курсу полностью проводятся по счету движения капиталов и должны быть добавлены при расчете налога. Прибыль от капитала в немецких марках в счете движения капиталов в 33 ООО ф. ст. также полностью не сбалансирована и должна быть вычтена из облагаемой налогом спекулятивной прибыли. В результате, суммарная корректировка расчета налога сводится к прибавлению 17 ООО ф. ст. (50 ООО ф. ст. - 33 ООО ф. ст.).

Пример 5

Торговая компания берет долгосрочную ссуду под капитальные активы на сумму 900 ООО долл. и кредит по овердрафту на 300 ООО немецких марок при курсе 1 ф. ст. = 1,5 долл. = = 3,0 немецкой марки. Затем компания предоставляет ссуду на 600 ООО долл. дочерней компании (но не в спекулятивных целях) и обменивает 300 ООО долл. на 600 ООО немецких марок. Она выдает ссуду на 500 ООО немецких марок еще одной дочерней компании (но не в спекулятивных целях) и остаток в 40000 немецких марок удерживает в текущих оборотных активах. В книгах учета зто отражено в следующих записях: